فیبوناچی اصلاحی: چطور درست بکشیم و از کدام سطح‌ها استفاده کنیم

قیمت در هیچ بازاری در یک خط مستقیم حرکت نمی‌کند. بعد از هر موج صعودی، بخشی از آن پس گرفته می‌شود و بعد، اگر روند هنوز زنده باشد، حرکت ادامه پیدا می‌کند. سؤال همیشگی تریدر این است: اصلاح تا کجا ادامه پیدا می‌کند؟ فیبوناچی اصلاحی ابزاری است که برای جواب دادن به همین سؤال، چند سطح احتمالی را روی چارت نشان می‌دهد.

سطح‌های فیبوناچی از کجا می‌آیند

در دنباله‌ی فیبوناچی (۱، ۱، ۲، ۳، ۵، ۸، ۱۳، ۲۱، …) هر عدد تقریباً ۰٫۶۱۸ عدد بعدی است و ۰٫۳۸۲ دو عدد بعدی. سطح‌های اصلی ابزار از همین نسبت‌ها ساخته شده‌اند: ۲۳٫۶، ۳۸٫۲، ۶۱٫۸ و ۷۸٫۶ درصد. سطح ۵۰ درصد نسبت فیبوناچی نیست، ولی چون معامله‌گرها از قدیم به «نصف حرکت» توجه می‌کرده‌اند، در همه‌ی ابزارها کنار بقیه آمده است.

باید صادق بود: هیچ دلیل علمی‌ای وجود ندارد که بازار به این نسبت‌ها «احترام» بگذارد. این سطح‌ها بیشتر به این دلیل کار می‌کنند که میلیون‌ها نفر آن‌ها را روی چارت می‌بینند و سفارش‌هایشان را اطرافشان می‌گذارند. پس فیبوناچی را نقشه‌ی منطقه‌های احتمالی بدان، نه پیش‌بینی.

درست کشیدن: از کف تا سقف، یا برعکس

1. یک موج واضح پیدا کن. در روند صعودی، از یک کف مشخص تا سقفی که بعد از آن ساخته شده. نقطه‌هایی که خودت هم مطمئن نیستی موج از آن‌جا شروع شده، سطح‌های بی‌معنی می‌دهند.
2. در روند صعودی از کف به سقف بکش، تا سطح‌ها زیر سقف و در مسیر اصلاح قرار بگیرند. در روند نزولی برعکس: از سقف به کف.
3. سایه یا بدنه؟ بیشتر تریدرها از سایه‌ها (بالاترین و پایین‌ترین قیمت) استفاده می‌کنند. هر کدام را انتخاب کردی، همیشه همان را استفاده کن.
4. تایم‌فریم مهم است. موجی که در چارت روزانه دیده می‌شود سطح‌های مهم‌تری از موج یک چارت پنج‌دقیقه‌ای می‌دهد.

هر سطح معمولاً چه می‌گوید

• ۲۳٫۶ درصد: اصلاح کم‌عمق؛ معمولاً در روندهای خیلی قوی دیده می‌شود.
• ۳۸٫۲ درصد: اولین منطقه‌ی جدی؛ اصلاح سالم در یک روند خوب.
• ۵۰ تا ۶۱٫۸ درصد: منطقه‌ای که بیشتر تریدرها منتظرش هستند. فاصله‌ی ۶۱٫۸ تا ۶۵ درصد را بعضی‌ها «جیب طلایی» می‌نامند.
• ۷۸٫۶ درصد: اصلاح عمیق؛ اگر قیمت از این سطح هم پایین‌تر برود، احتمال اینکه کل موج اشتباه خوانده شده باشد بیشتر می‌شود.

هم‌پوشانی: جایی که فیبوناچی ارزش پیدا می‌کند

یک سطح فیبوناچی به‌تنهایی ضعیف است. ولی وقتی سطح ۶۱٫۸ درصد درست روی یک حمایت قبلی، یک خط روند یا یک عدد رُند قرار می‌گیرد، آن منطقه چند دلیل برای واکنش دارد. به این هم‌پوشانی (Confluence) می‌گویند و بهترین ستاپ‌های فیبوناچی معمولاً از همین‌جا می‌آیند.

حتی در بهترین منطقه هم ورود فقط با رسیدن قیمت به خط کار درستی نیست. منتظر نشانه‌ی برگشت بمان: یک کندل برگشتی، شکست یک سقف کوچک در تایم‌فریم پایین‌تر، یا تغییر رفتار حجم. حد ضرر هم منطقی‌ترین جایش کمی آن‌طرف‌تر از سطح بعدی یا آن‌طرف کف موج است.

جمع‌بندی

فیبوناچی به تو نمی‌گوید قیمت کجا برمی‌گردد؛ می‌گوید کجا ارزش دارد دقیق‌تر نگاه کنی. موج درست را انتخاب کن، دنبال هم‌پوشانی باش، برای ورود منتظر تأیید بمان و حد ضرر را از قبل مشخص کن. این‌طوری فیبوناچی از یک خط‌کش جادویی به یک ابزار برنامه‌ریزی تبدیل می‌شود.